金融界基金04月18日讯 博时国企改革主题股票型证券投资基金（简称：博时国企改革主题股票，代码001277）公布最新净值，下跌1.62%。本基金单位净值为0.788元，累计净值为0.788元。

　　最新定期报告显示，本基金规模为14.82亿元，上期规模为20.24亿元，减少26.78%。

　　博时国企改革主题股票型证券投资基金成立于2015-05-20，业绩比较基准为“沪深300指数*90.00% + 中国债券总指数*10.00%”。 本基金成立以来收益-22.13%，今年以来收益-5.06%，近一月收益-5.97%，近一年收益-4.37%，近三年收益--。近一年，本基金排名同类（339/472），成立以来，本基金排名同类（505/601）。

　　金融界基金定投排行数据显示，近一年定投该基金的收益为-4.31%，近两年定投该基金的收益为-1.94%，近三年定投该基金的收益为--，近五年定投该基金的收益为--。（点此查看定投排行）

　　基金经理为林景艺，自2015年05月20日管理该基金，任职期内收益-22.13%。

　　最新定期报告显示，该基金前十大重仓股为交通银行（持仓比例2.43% ）、大秦铁路（持仓比例2.26% ）、宁波银行（持仓比例2.19% ）、华夏银行（持仓比例2.18% ）、南京银行（持仓比例2.14% ）、中信银行（持仓比例2.10% ）、潍柴动力（持仓比例2.01% ）、厦门国贸（持仓比例1.69% ）、柳工（持仓比例1.66% ）、北新建材（持仓比例1.60% ），合计占资金总资产的比例为20.26%，整体持股集中度（低）。

　　最新报告期的上一报告期内，该基金前十大重仓股为潍柴动力（持仓比例1.29% ）、金融街（持仓比例1.23% ）、京东方A（持仓比例1.22% ）、中国石化（持仓比例1.19% ）、徐工机械（持仓比例1.18% ）、中联重科（持仓比例1.18% ）、柳工（持仓比例1.15% ）、厦门国贸（持仓比例1.13% ）、中国铁建（持仓比例1.12% ）、巨化股份（持仓比例1.03% ），合计占资金总资产的比例为11.72%，整体持股集中度（低）。

　　报告期内基金投资策略和运作分析

　　2017年市场波动率逐步变大，结构分化显著，以上证50为代表的大盘蓝筹股票走出独立行情，同时全市场股票中位数跌幅超过18%。风格方面，市场对于业绩的确定性给予显著的估值溢价，行业龙头白马趋势明显，小盘股持续弱势。行业方面，机构持仓较重的食品饮料、家电、电子元器件表现抢眼，周期板块在三季度曾有脉冲式行情，计算机、传媒、纺织服装等小盘股集中的行业则持续下跌。本基金作为股票型基金今年以来一直保持80%以上的股票仓位，在投资策略上我们运用量化方法，围绕兼并重组、治理优化、业绩改善和资产重估四条投资主线，维持相对均衡的风格配置，在关注标的业绩改善和成长潜力的同时也注意控制整体组合的估值风险，行业配置较为分散。

　　报告期内基金的业绩表现

　　截至2017年12月31日,本基金基金份额净值为0.830元，份额累计净值为0.830元。报告期内,本基金基金份额净值增长率为2.98%,同期业绩基准增长率19.31%

　　管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

　　宏观经济方面，基本面预期变化不大，投资者风险偏好主要随着市场行情的波动而变化。流动性方面，货币政策总体仍然中性，IPO、再融资及减持压力依然存在，我们预计2018年一季度股票市场流动性大概率依然趋紧。市场风格方面，我们认为市场还是会以震荡为主，由于估值差异的存在，大小盘结构分化暂时未出现反转的迹象，业绩确定性高同时估值也相对匹配的板块和个股更加值得关注。

　　我要购买：博时国企改革主题股票（001277）

　　基金投资工具箱：

　　必读资讯：24小时要闻滚动 基金经理后市观点 基金深度研究

　　基金赚钱榜：基金排行 主题基金