国泰创业板指数(LOF)净值上涨3.29% 请保持关注

  金融界基金02月12日讯 国泰创业板指数(LOF)基金02月11日上涨2.96%,现价0.608元,成交12.91万元。当前本基金场外净值为0.6288元,环比上个交易日上涨3.29%,场内价格溢价率为-0.45%。

  本基金为上市可交易型股票型基金、指数型基金,金融界基金数据显示,近1月本基金净值上涨4.21%,近3个月本基金净值下跌1.16%,近6月本基金净值下跌12.74%,近1年本基金净值下跌15.15%,成立以来本基金累计净值为0.6288元。

  本基金成立以来分红0次,累计分红金额0亿元。目前该基金开放申购。

  基金经理为徐成城,自2017年02月03日管理该基金,任职期内收益-28.67%。

  最新基金定期报告显示,该基金重仓持有温氏股份(持仓比例8.22%)、东方财富(持仓比例5.52%)、沃森生物(持仓比例3.18%)、爱尔眼科(持仓比例2.92%)、信维通信(持仓比例2.58%)、汇川技术(持仓比例2.56%)、乐普医疗(持仓比例2.53%)、三环集团(持仓比例2.53%)、光环新网(持仓比例2.35%)、智飞生物(持仓比例2.31%)、爱朋医疗(持仓比例0.04%)。

  报告期内基金投资策略和运作分析

  2018年A股市场整体向下调整比较明显,沪指、中小板和创业板均有不同程度的走低,市场整体下跌的幅度和持续时间也属于A股历史上较为罕见:上证50指数全年下跌19.83%,沪深300指数全年下跌25.31%;小盘股的调整幅度则更大:中证500指数下跌33.32%、创业板指数下跌28.65%,创下2013年底以来的新低。整体来看,A股在2018年的可谓“命运多舛”:年初,由于中小企业业绩不达预期,北上资金大幅回流等原因,A股在一月份短暂走高后开始快速杀跌;二季度,中美贸易摩擦突然加剧,贸易战的阴霾至今仍笼罩着两国的资本市场,加上3月社融数据大幅下滑,A股正式进入了漫长的向下通道;三季度,PPP项目屡次“爆雷”和长生生物疫苗事件,重挫了基建和医药板块,美国政府则在三季度发布了340亿美元加征25%关税的商品清单,进一步促使了A股下滑,交易量也创下新低;进入四季度,随着监管机构连续出台托底政策、多路资金针对上市公司流动性风险进行了援助、中美之间的贸易摩擦也随着美国股市由牛转熊而现出了缓解的曙光,A股的风险被逐步释放,跌幅显著收窄,交易量也开始放大,市场的流动性得到了一定程度的恢复。作为完全跟踪标的指数的被动型基金,本基金避免了不必要的主动操作,减少了交易冲击成本,并通过精细化管理确保基金组合与指数权重基本一致。

  报告期内基金的业绩表现

  本基金在2018年第四季度的净值增长率为-11.27%,同期业绩比较基准收益率为-10.80%。

  管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

  当前,随着国内信用政策和财政政策的转向和市场流动性的缓解,一些短期因素正在边际改善,市场也逐渐止跌企稳。就目前来看,受制于内因和外患,传统的出口、消费和投资“三驾马车”均无法完全发挥其刺激经济的作用,经济衰退的风险仍未完全解除,市场不应对2019年经济快速复苏报持过高期望。但就A股而言,通常政策底和市场底是领先于盈利底出现的,目前A股市场已经处于底部区域,衰退期后期市场估值将有显著回升,将有利于未来A股估值的修复。创业板经过两年多的调整,指数目前的平均估值已经是历史低位,意味着投资创业板已经具备较好的安全边际,投资风险相对较小。从中长期来看,尽管中美贸易摩擦对新兴成长企业的发展产生了负面影响,但预料我国开展制造强国的战略将不会因此而延缓。十九大报告提出了创新驱动发展的战略,其中提到创新驱动发展战略是一个系统工程,科技成果应同国家需求、人民要求、市场需求相结合,完成从科学研究、实验开发、推广应用的三级跳,才能真正实现创新价值。习近平总书记在年初主持的中央政治局会议时,进一步提出要建设创新引领、协同发展的产业体系。要加快实施创新驱动发展战略,强化现代化经济体系的战略支撑,加强国家创新体系建设,强化战略科技力量,推动科技创新和经济社会发展深度融合,塑造更多依靠创新驱动、更多发挥先发优势的引领型发展。发改委也表示将加快推动新兴产业发展,组织实施一批新兴产业重大工程,加强政府资金与金融资本合作,促进战略性新兴产业集群发展;加快推进互联网、大数据、人工智能与实体经济深度融合,大力发展“新技术、新产业、新业态、新模式”的四新经济形态。中国战略性新兴产业的发展壮大离不开创业板的企业,政策和市场的倾斜将使得创业板未来具有更大的发展潜力,以创业板指数为代表的创业板优质公司将在国家政策和市场资金的培育和支持下,引领创新科技产业方向。投资者可利用国泰创业板指数(LOF)基金,积极把握创业板指数阶段性的投资机会。(点击查看更多基金异动)

责任编辑:Robot RF13015
精彩推荐
加载更多
全部评论
金融界App
金融界微博
金融界公众号