金融界基金09月03日讯 博时量化价值股票型证券投资基金（简称：博时量化价值股票C，代码005961）公布最新净值，上涨2.02%。本基金单位净值为1.0249元，累计净值为1.0249元。

　　博时量化价值股票型证券投资基金成立于2018-06-26，业绩比较基准为“沪深300指数*70.00% + 恒生综合指数*20.00% + 中债综合财富(总值)指数*10.00%”。 本基金成立以来收益2.49%，今年以来收益18.65%，近一月收益4.30%，近一年收益6.15%，近三年收益--。近一年，本基金排名同类（543/641），成立以来，本基金排名同类（482/782）。

　　金融界基金定投排行数据显示，近一年定投该基金的收益为4.90%，近两年定投该基金的收益为--，近三年定投该基金的收益为--，近五年定投该基金的收益为--。（点此查看定投排行）

　　基金经理为黄瑞庆，自2018年06月26日管理该基金，任职期内收益0.46%。

　　林景艺，自2018年06月26日管理该基金，任职期内收益0.46%。

　　最新定期报告显示，该基金前十大重仓股为中国平安（持仓比例9.01% ）、贵州茅台（持仓比例4.85% ）、工商银行（持仓比例4.03% ）、兴业银行（持仓比例3.44% ）、中国国旅（持仓比例2.95% ）、万科A（持仓比例2.26% ）、格力电器（持仓比例2.08% ）、恒瑞医药（持仓比例2.01% ）、交通银行（持仓比例1.90% ）、美的集团（持仓比例1.84% ），合计占资金总资产的比例为34.37%，整体持股集中度（低）。

　　最新报告期的上一报告期内，该基金前十大重仓股为兴业科技（持仓比例1.57% ）、华夏银行（持仓比例1.49% ）、文化长城（持仓比例1.41% ）、杭州银行（持仓比例1.32% ）、万年青（持仓比例1.21% ）、浦发银行（持仓比例1.15% ）、重庆港九（持仓比例1.14% ）、新界泵业（持仓比例1.12% ）、露天煤业（持仓比例1.10% ）、平治信息（持仓比例1.09% ），合计占资金总资产的比例为12.60%，整体持股集中度（低）。

　　报告期内基金投资策略和运作分析

　　2019年上半年，市场整体向上，在经历一季度的急涨之后，二季度市场进入盘整期。风格层面，动量风格表现突出，仅在2月小盘强势反弹时出现回撤，其余时间表现较为稳定；大小盘方面，大盘整体占优，但小盘在2-4月走出一轮强势反弹；成长和价值风格表现震荡，价值风格内部分化较大，低市盈率和低市净率走势不同，表现在1-4月相反，4月之后则一致回撤。行业层面，热点板块、主题轮动明显，一季度TMT板块表现优异，二季度消费板块涨幅靠前；具体而言，农林牧渔、食品饮料、家电、电子元器件、非银、计算机等涨幅靠前；传媒、钢铁、建筑、石油石化等涨幅靠后。本基金在坚持价值投资理念的同时，通过量化多策略体系充分挖掘和利用市场规律，努力把握各类风格的变化，力争超越基准，为投资者创造价值。

　　报告期内基金的业绩表现

　　截至2019年06月30日，本基金A类基金份额净值为1.0215元，份额累计净值为1.0215元，本基金C类基金份额净值为1.0132元，份额累计净值为1.0132元。报告期内，本基金A类基金份额净值增长率为17.77%，本基金C类基金份额净值增长率为17.30%，同期业绩基准增长率20.97%。

　　管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

　　宏观方面，我们预期下半年经济增长下行压力将增大，通胀维持高位。在美联储和各国央行降息预期下，货币政策仍将维持宽松。弱美元格局延续，人民币贬值压力显著下降。预计下半年，汇率对国内流动性环境的影响将显著减弱。贸易摩擦仍是最大的不确定因素。估值上，中小盘指数估值处于相对低位，不排除小盘有一轮强势反弹行情。市场风格上，我们长期看好大盘动量风格，积极关注有业绩支撑的优质股票。