华宝港股通恒生中国25指数(LOF)A净值下跌2.45% 请保持关注
金融界基金11月12日讯 华宝港股通恒生中国25指数(LOF)A基金11月11日下跌1.01%,现价1.189元,成交40.87万元。当前本基金场外净值为1.1694元,环比上个交易日下跌2.45%,场内价格溢价率为0.65%。
本基金为上市可交易型股票型基金、指数型基金,金融界基金数据显示,近1月本基金净值上涨0.56%,近3个月本基金净值上涨6.78%,近6月本基金净值上涨1.26%,近1年本基金净值上涨5.39%,成立以来本基金累计净值为1.1694元。
本基金成立以来分红0次,累计分红金额0亿元。目前该基金开放申购。
基金经理为周晶,自2017年04月20日管理该基金,任职期内收益16.93%。
俞翼之,自2017年04月20日管理该基金,任职期内收益16.93%。
最新基金定期报告显示,该基金重仓持有中国平安(持仓比例9.15%)、建设银行(持仓比例9.14%)、腾讯控股(持仓比例9.11%)、中国移动(持仓比例9.03%)、工商银行(持仓比例8.91%)、中国银行(持仓比例5.94%)、中国海洋石油(持仓比例5.20%)、招商银行(持仓比例3.56%)、中国人寿(持仓比例3.29%)、中国石油化工股份(持仓比例2.88%)。
报告期内基金投资策略和运作分析
本基金采用全复制方法跟踪恒生中国(香港上市)25指数。2017年4月20日本基金成立,随后利用二季度市场利率上行整体利好金融板块的机会,在5月上旬基本完成了建仓,随后便将仓位一直维持在95%左右。未来,本基金也将尽量将仓位维持在这一水平线附近,以减少跟踪误差。三季度,中美贸易战依然是市场的主线,双方7月底谈判无果主导了市场随后的急跌。然而,在贸易战的阴影下,总需求放缓也促使央行快速转变货币政策立场,全球货币政策再次进入宽松阶段,又助推了市场风险偏好的短暂上行,并帮助市场部分收复了失地。但国内利率市场化改革后LPR实际降幅低于预期,尤其是高层对地产的调控定力超市场预期,迅速打消了投资者对刺激政策的期待;贸易谈判的往复拉锯及香港乱局又迟迟得不到解决,使得市场风险偏好再次下降,市场重回跌势。值得一提的是,尽管市场波动较大,南下资金在经历了短暂的流出后,三季度整体呈净流入态势,其中沪港通流入约340亿,深港通流入559亿,部分对冲了海外资金流出的影响。市场表现出现分化,地产,金融和香港本地股或跟随大盘走势,或因受香港乱局影响,表现较弱。但医药、消费和部分科技股则表现亮眼。在大盘基金中以金融股权重最大,占比超过50%。金融股中,又以银行股为主,整体估值不高。因此,尽管金融板块也随市场下跌而下跌,但整体表现相对坚挺。跟踪标的指数三季度下跌7.09%(港币计价,下同),而恒生指数期间下跌8.59%。表现优于恒生指数的主要原因在于恒生指数中地产、汽车、手机产业链及医药板块权重相对较高所致。日常操作过程中,人民币汇率方面,2019年三季度人民币汇率依然承压,呈贬值态势。三季度人行港币中间价从0.8797贬值至0.902,相对于港币贬值2.54%。汇率三季度的表现整体而言对基金的人民币计价业绩有正面影响。
报告期内基金的业绩表现
本报告期基金份额A净值增长率为-4.09%;本报告期基金份额C净值增长率为-4.18%;同期业绩比较基准收益率为-4.48%。
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