银华智能汽车量化优选股票A净值上涨1.81% 请保持关注
金融界基金12月25日讯 银华智能汽车量化优选股票型发起式证券投资基金(简称:银华智能汽车量化优选股票A,代码005033)公布最新净值,上涨1.81%。本基金单位净值为0.8119元,累计净值为0.8119元。
银华智能汽车量化优选股票型发起式证券投资基金成立于2017-09-15,业绩比较基准为“中证汽车指数*90.00% + 银行活期存款*10.00%”。 本基金成立以来收益-18.81%,今年以来收益26.86%,近一月收益8.01%,近一年收益25.56%,近三年收益--。近一年,本基金排名同类(510/675),成立以来,本基金排名同类(711/800)。
金融界基金定投排行数据显示,近一年定投该基金的收益为12.08%,近两年定投该基金的收益为8.66%,近三年定投该基金的收益为--,近五年定投该基金的收益为--。(点此查看定投排行)
基金经理为马君,自2017年09月15日管理该基金,任职期内收益-18.81%。
最新定期报告显示,该基金前十大重仓股为潍柴动力(持仓比例6.94% )、上汽集团(持仓比例6.90% )、华域汽车(持仓比例5.88% )、比亚迪(持仓比例5.42% )、宁德时代(持仓比例5.38% )、长城汽车(持仓比例4.63% )、长安汽车(持仓比例4.10% )、星宇股份(持仓比例3.46% )、拓普集团(持仓比例3.33% )、江淮汽车(持仓比例2.82% ),合计占资金总资产的比例为48.86%,整体持股集中度(中)。
最新报告期的上一报告期内,该基金前十大重仓股为上汽集团(持仓比例7.43% )、华域汽车(持仓比例7.16% )、比亚迪(持仓比例5.12% )、福耀玻璃(持仓比例4.63% )、潍柴动力(持仓比例4.59% )、宁德时代(持仓比例4.53% )、广汇汽车(持仓比例4.05% )、保隆科技(持仓比例4.00% )、长城汽车(持仓比例3.97% )、星宇股份(持仓比例3.91% ),合计占资金总资产的比例为49.39%,整体持股集中度(中)。
报告期内基金投资策略和运作分析
在报告期内,我们积极改进自行开发的量化投资管理系统,采用系统管理和人工管理相结合的方式处理基金日常运作中所碰到的申购赎回处理、结构配比校验、风险优化等一系列事件。除此之外运用自行开发的量化投资模型,精选细分子行业个股,力争实现超越行业的阿尔法收益。2019年3季度A股市场震荡,先震荡下跌继而单边上涨而后高位下跌,整体有小幅下跌,中小盘股票表现与大盘股基本持平。3季度沪深300指数下跌0.29%,中信一级汽车行业指数下跌2.51%,跑赢大盘。行业方面,表现相对较好的是电子元器件、医药、计算机、食品饮料、餐饮旅游、国防军工、电力设备。展望2019年4季度,汽车销量受宏观经济影响,整体处于下行通道,企业盈利批发销量负增长带来乘用车和零部件盈利下行,随着盈利的触底,企业流动性触底,预计各地会有温和的刺激政策出台。从股本变化来看,行业内公司没有大规模的回购或者增发,风险偏好上会有所提升,交易结构会变得更加活跃,由于行业进入了被动去库存阶段,行业整体估值大概率会提升。
报告期内基金的业绩表现
截至本报告期末银华智能汽车量化股票发起式A基金份额净值为0.7193元,本报告期基金份额净值增长率为-0.17%;截至本报告期末银华智能汽车量化股票发起式C基金份额净值为0.7201元,本报告期基金份额净值增长率为-0.15%;同期业绩比较基准收益率为-2.31%。
管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
- 公用事业要涨价?六部委为地方政府提供政策支持
- 电信运营商持续加大智算投资,算力需求持续增长,上游光器件供需或趋紧
- 钨系产品价格持续走高,我国在供应端具有主导权,券商看至18-20万元/吨
- 华为全力打造鸿蒙为全球第三大移动操作系统,下游伙伴主要有四类
- 国家级及地方性政策密集出台,低空经济腾飞基础设施先行
- 发改委推动所有增发国债项目6月底前开工建设,基建投资、设备更新需求有望加速释放
- 煤炭产能储备制度+供给端收缩预期+高分红属性,机构建议关注煤炭历史性配置机遇
- 银行一季度业绩为全年中相对低点,关注市场对红利品种的配置需求及三条递进主线
- 中高端机床市场需求旺盛,设备更新+海外需求向好双轮驱动
- 船舶出口额同比增超110%,机构称新一轮大周期已至船舶优质资产性价比凸显