金融界基金02月05日讯 泓德泓益量化混合型证券投资基金（简称：泓德泓益量化混合，代码002562）02月04日净值上涨4.24%，引起投资者关注。当前基金单位净值为1.2290元，累计净值为1.4590元。

　　泓德泓益量化混合基金成立以来收益48.55%，今年以来收益-1.60%，近一月收益-2.77%，近一年收益42.56%，近三年收益38.32%。

　　泓德泓益量化混合基金成立以来分红1次，累计分红金额0.87亿元。目前该基金开放申购。

　　基金经理为苏昌景，自2016年04月29日管理该基金，任职期内收益52.54%。

　　最新基金定期报告显示，该基金重仓持有中国平安（持仓比例6.18%）、宁波银行（持仓比例4.73%）、招商银行（持仓比例4.19%）、万科A（持仓比例2.82%）、隆基股份（持仓比例1.74%）、汇川技术（持仓比例1.51%）、宁德时代（持仓比例1.51%）、美亚光电（持仓比例1.47%）、星宇股份（持仓比例1.44%）、万华化学（持仓比例1.39%）。

　　报告期内基金投资策略和运作分析

　　业绩是由基金经理的投资信念所决定，而基金经理的投资信念则取决于他对资本市场的认知以及对自己能力范围的认知。本基金作为主动量化基金，我们非常注重投资体系的完备性与逻辑的严谨性，投资管理中我们把对资本市场的认知以及自己能力的认知，体系化地体现在了"仓位管理"以及"股票组合"的实施细节上。

　　仓位管理方面，我们淡化短期择时和仓位的频繁变动，基于中长期价值中枢判断来做仓位调整，不仅是降低波动，更重要的是在一定期限内为客户创造满意的投资回报。四季度我们保持了90%以上的高仓位，相对业绩比较基准而言超配的股票资产贡献了一定的正超额收益。

　　个股组合方面，我们坚持低换手和中长期持股原则，组合构建上致力于获取三方面回报：优质企业所创造的超越市场平均水平的盈利回报（基本面评估模型，评估公司治理、盈余质量、竞争优势、ROE综合评估等因子）、挖掘市场错误定价所获取的定价偏差回报（量化多因子模型的收益预测模型）以及风险管理所创造的回报（组合优化模型）。四季度股票组合跑赢中证800指数。

　　报告期内基金的业绩表现

　　截至报告期末泓德泓益量化混合基金份额净值为1.249元，本报告期内，基金份额净值增长率为10.73%，同期业绩比较基准收益率为6.01%。（点击查看更多基金异动）