嘉实资源精选股票C净值上涨2.08% 请保持关注

  金融界基金02月13日讯 嘉实资源精选股票型发起式证券投资基金(简称:嘉实资源精选股票C,代码005661)公布最新净值,上涨2.08%。本基金单位净值为1.2354元,累计净值为1.2354元。

  嘉实资源精选股票型发起式证券投资基金成立于2018-10-22,业绩比较基准为“中证内地资源主题指数*70.00% + 中债综合财富(总值)指数*10.00% + 恒生指数*10.00% + 恒生综合指数*10.00%”。 本基金成立以来收益23.54%,今年以来收益-2.50%,近一月收益-3.54%,近一年收益24.14%,近三年收益--。近一年,本基金排名同类(471/698),成立以来,本基金排名同类(378/832)。

  金融界基金定投排行数据显示,近一年定投该基金的收益为12.56%,近两年定投该基金的收益为--,近三年定投该基金的收益为--,近五年定投该基金的收益为--。(点此查看定投排行)

  基金经理为吴云峰,自2018年10月22日管理该基金,任职期内收益23.54%。

  苏文杰,自2018年10月23日管理该基金,任职期内收益23.56%。

  最新定期报告显示,该基金前十大重仓股为华鲁恒升(持仓比例7.60% )、祁连山(持仓比例6.34% )、万华化学(持仓比例5.91% )、紫金矿业(持仓比例5.60% )、扬农化工(持仓比例5.10% )、万润股份(持仓比例4.93% )、海油工程(持仓比例3.97% )、中国宏桥(持仓比例3.67% )、紫金矿业(持仓比例3.66% )、国恩股份(持仓比例3.07% ),合计占资金总资产的比例为49.85%,整体持股集中度(中)。

  最新报告期的上一报告期内,该基金前十大重仓股为华鲁恒升(持仓比例7.08% )、祁连山(持仓比例6.36% )、紫金矿业(持仓比例5.31% )、国恩股份(持仓比例5.27% )、万华化学(持仓比例5.17% )、扬农化工(持仓比例4.92% )、中国石油(持仓比例4.59% )、中国宏桥(持仓比例4.14% )、海油工程(持仓比例3.86% )、紫金矿业(持仓比例3.42% ),合计占资金总资产的比例为50.12%,整体持股集中度(高)。

  报告期内基金投资策略和运作分析

  国家统计局发布数据显示,中国12月官方制造业PMI为50.2,预期49.9,前值50.2。11、12月以来制造业PMI回升到50以上,表明制造业景气有所恢复。12月新订单指数为51.2%,连续两个月位于临界点之上,表明制造业市场需求继续增长。12月原材料库存指数为47.2%,比上月下降0.6个百分点,位于临界点之下,表明制造业主要原材料库存量减少。

  ??11月工业企业利润增速为5.4%,较上月的-9.9%显著回升,利润改善主要缘于产量加速,其次是价格提升与营业收入利润率小幅改善。从细分子行业来看,营业收入和利润总额同时改善的原材料行业有有色、石化、化工、化纤等。

  ??从基钦周期来看,每轮周期接近40个月,17年初以来工业企业收入增速、库存增速均持续下滑,已经持续约36个月,意味着去库存接近尾声,主动补库存逐渐开启。库存角度来看,原材料PMI指数相比产成品率先反弹,这表明补库存率先从原材料端开始,也意味着偏资源产品价格有望率先主动补库存,这将带来相关产品量价回升概率大。

  ??全球来看,全球制造业从欧美转移到日韩,从日韩转移到中国,后续存在中国向东南亚、印度转移的趋势,但是每一轮制造业转移之后原有经济体总会留下一些耳熟能详的优秀龙头企业,比如通用、大众、陶氏、巴斯夫、3M等。未来几年甚至几十年中国低端产业转移到东南亚、印度等地,凭借工程师红利,中国制造业仍会有一批优秀企业更加强大,我们需要做的就是寻找这些优秀企业并且长期持有,跟随优秀企业共同成长。

  ??就基金投资来看,我们继续坚持PB-ROE的投资策略,着眼于长期战略性标的,坚信我国制造业龙头企业具备长期发展空间。我们首选长期具备成长价值的阿尔法类型标的,其次精选低PB且景气具备潜在上行空间的标的。就子行业来说,我们看好磁材、油服、铜、新材料、农化、铝、钴等。

  报告期内基金的业绩表现

  截至本报告期末嘉实资源精选股票A基金份额净值为1.2737元,本报告期基金份额净值增长率为17.28%;截至本报告期末嘉实资源精选股票C基金份额净值为1.2671元,本报告期基金份额净值增长率为17.20%;业绩比较基准收益率为7.54%。

责任编辑:Robot RF13015
精彩推荐
加载更多
全部评论
金融界App
金融界微博
金融界公众号