“智领未来·FOF开启基金投资新时代”研讨会(深圳)

  【研讨会背景】当前,公募基金已经成为财富管理行业的重要力量,经过19年发展,国内公募基金规模超过10万亿,产品数量超过4000支。面对大资管时代的机遇与挑战,公募基金亟待探寻创新变革的转型之路,以满足投资者多元化资产配置的切实需求。

  金融界联合39家公募共同举办 “智领未来 · FOF开启基金投资新时代 暨2017年全球资产配置与风险管理研讨会”11月9日与您相约上海,一起聊聊与FOF有关的话题。参会机构分别为建信基金基金、海富通基金、华安基金、上投摩根基金、国泰基金、浦银安盛基金等。

  由金融界网站联合39家基金公司举办的“智领未来.FOF开启基金投资新时代暨2017年全球资产配置与风险管理研讨会”9日下午在上海成功举办。华安基金组合投资部FOF拟任基金经理杨致远、上投摩根组合基金投资部总监刘凌云、国泰基金FOF业务负责人周珞宴、浦银安盛基金FOF业务部总监黄列、农银汇理拟任FOF基金经理叶忻,就公募FOF投资策略进行了探讨。[全文]

  海富通基金总经理助理俞涛认为,中国的公募FOF不一定要学习美国,十九大当中提到中国特色的资本市场,与此对应的,是中国特色的FOF市场。对于FOF的未来发展路径,俞涛表示,海富通当前比较看好权益市场,秉承优选思路,会先做股票型FOF,让散户进入这个市场上来。[全文]

智慧观点 点亮财富人生

主办方致辞

  金融界网站总编辑巫云峰表示,尽管开放式基金到2015年年末为投资者带来的分红超过了1万亿,是一个非常好的现象,但是,由于多数投资者追逐大众投资趋势,往往选择在高点买基金,在低点却捂紧口袋不愿意投资,因此并没有取得正向的回报。
  FOF的诞生将精准的解决这一行业痛点,让投资者享受到中国成长的红利,享受到基金专业投资的红利。
  金融界网站在FOF方面的报道走在了领先的地位,金融界网站也以这样的方式见证了FOF作为基金行业新生态的诞生过程。 [全文]

主题演讲

主讲方向:资产配置时代探寻FOF新蓝海

  建信基金总裁特别助理赵乐峰先生认为,FOF投资管理本身归根结底就是要搞清楚三大问题:1、投资人需要的是什么产品?2、基金公司能够为客户提供怎样的产品和服务?3、购买FOF的客户真正需要什么?
  赵乐峰表示,建信基金的客户定位很明确,重点要帮助普通投资者解决买基金困扰。赵乐峰表示,“我们一直将为普通投资者解决资产配置问题作为我们工作的核心内容,最为业内首发的建信福泽安泰混合型FOF最终以12.15万户的募集户数,成为第一批成立的公募FOF中募集户数最多的产品,成为了散户的最爱。” [全文]

主讲方向:公募FOF成长路径解析

  海富通基金总经理助理俞涛就FOF行业的发展路径与未来趋势做了主题演讲。俞涛认为,中国的公募FOF不一定要学习美国,十九大当中提到中国特色的资本市场,与此对应的,是中国特色的FOF市场。
  俞涛表示,区分美国和中国资产配置的主要区别,要看社会环境,人文环境、投资习惯和历史。
  对于公募FOF的未来发展路径,俞涛表示,当前市场环境下,海富通基金比较看好权益市场,秉承优选思路,会先做股票型FOF,让散户进入这个市场上来。 [全文]

主讲方向:金融界“灵犀智投“产品宣讲

  金融界智能金融博士后研究员贾晓亮在研讨会现场介绍说,灵犀智投今年以来所有组合平均收益率大概是11.3%。最佳组合收益高达18.86%,购买三个月以上产品的投资者百分之百实现正收益。
  “我们希望把基金组合的形式零售化,服务更多散户投资者。”贾晓亮表示。
  波士顿咨询曾经做过中国智能投顾市场分析,一系列指标显示,未来中国智能投顾发展潜力非常大,有望很快超过美国的发展规模。而对人工智能的未来,贾晓亮表示,“人工智能+投资”的方式,最核心的部分还是人。 [全文]

圆桌论坛

互动话题一:公募FOF产品投资策略探讨

  在会议的嘉宾论坛环节第一轮,华安基金组合投资部FOF拟任基金经理杨致远、上投摩根组合基金投资部总监刘凌云、国泰基金FOF业务负责人周珞晏、浦银安盛基金FOF业务部总监黄列、农银汇理拟任FOF基金经理叶忻,就公募FOF投资策略进行了探讨。
  上投摩根组合基金投资部总监刘凌云表示,风险平价策略操作简单,目标风险策略考验主动管理能力。 国泰基金FOF业务负责人周珞晏认为,量化模型与主观观点结合难度大 照搬国外模型适用性存疑。浦银安盛基金FOF业务部总监黄列表示,策略优缺点的比较关键是要看客户需求什么。[全文]

华安基金杨志远:科学+艺术的FOF投资策略可能会成功

  华安基金FOF拟任基金经理杨志远表示,科学+艺术的策略可能会成功,华安FOF五大产品线布局。完全使用量化模型,要解决的问题在于模型所依赖的是一些历史数据,它可能是偏中长期的数据,所使用的波动率可能是长期比较平均的波动率。[全文]

浦银安盛黄列:FOF策略优缺点的比较 关键看投资者需求

  浦银安盛基金FOF业务部总监黄列表示,首批6家FOF完美的把两大阵营的投资策略都展现给了投资者。首批当中,5家是大类资产配置,包括华夏、南方,海富通是优选型FOF,类别内部的。首批当中,5家是大类资产配置,包括华夏、南方,海富通是优选型FOF,类别内部的。[全文]

农银汇理基金叶忻:FOF投资策略 没有最好的只有最适合的

  农银汇理拟任FOF基金经理叶忻表示,投资者的需求决定了资产配置要怎么做。“我们最主要的想法,是需要用策略约束我们投资中的人性。人性都是追涨杀跌,是贪婪的,在FOF注重大类资产配置的产品当中尤其如此,一步错,步步错。所以我们觉得策略只有最适合。”[全文]

上投摩根刘凌云:目标风险策略考验主动管理能力

  上投摩根组合基金投资部总监刘凌云表示,风险评价的策略的思想,就是从风险确定权重,从风险的角度实现资产的配置对等。该策略的优缺点都很明显。优点在于不需要预期未来的资产收益率和各资产的相关性,操作简单,同时带来的资产波动率也很容易控制。[全文]

国泰基金周珞晏:FOF投资量化模型与主观观点结合难度大

  国泰基金FOF业务负责人周珞晏表示,量化策略,一般情况下都要与主观、宏观,或者说配置、择时的观点相结合。这类的策略比较难的地方就是如何有机的把量化模型给出的结果,与基金经理或者是研究员,通过主观判断得到的结果进行有机结合。 [全文]

互动话题二:公募FOF产品发展趋势展望

交银施罗德杨喆:FOF规模值得期待 互补性很重要

  交银施罗德基金多元资产管理助理总监杨喆表示,去年9月份证监会推出FOF指引以来,他有深深的忧虑--到底什么样的客户会认可FOF产品?什么样的客户会买这样的产品?到底能有多大的规模?可以做到多大的规模?按照美国的规律应该有1万亿,这个规模哪里来?[全文]

长信基金邓虎:在绝对收益之外 FOF还提供了更多可能性

  长信基金FOF投资部总监邓虎表示,整个公募FOF的路还是任重道远,还有很长的路要传递理念,向投资者介绍把收益导向转为风险控制导向。邓虎对FOF很乐观,来源于除了可以做很主流的FOF外,还可以做控制波动率、长期绝对收益的产品。人工智能与FOF结合的难点在于与投资框架接轨。[全文]

  在会议的嘉宾论坛环节第二轮,建信基金资产配置及量化投资部总经理梁珉、汇添富基金资产配置中心负责人徐博、交银施罗德基金多元资产管理助理总监、基金经理杨喆、中欧基金资产配置策略组负责人黄华、长信基金FOF投资部总监邓虎,就公募FOF的团队建设问题进行了探讨。
  交银施罗德杨喆认为,每个公司各有各自的特色,不能做成一模一样,也没有必要做得一模一样,社会环境也要求做出多样化的配置。中欧基金黄华表示,一个FOF团队要有一个大平台、一个小平台。中欧基金是多策略精品店。[全文]

中欧基金黄华:FOF团队要有一个大平台、小平台

  中欧基金资产配置策略组负责人黄华认为,对FOF来说,一方面投资者希望做大类资产配置,做分散,而从投资的纬度来说,时间需要稍微拉长一点,如果希望未来3个月、半年有比较好的收益,和买单一股票基金、股票没有任何的区别。[全文]

文字实录

嘉宾风采

金融界“智领未来·FOF开启基金投资新时代”研讨会嘉宾

会议议程

 

时间

议程内容

1330--1400

嘉宾签到

1400--1410

巫云峰 金融界网站总编辑

第一单元 主题演讲

1410--1430

主讲方向:资产配置时代 探寻FOF蓝海机遇

发言嘉宾:

赵乐峰 建信基金总裁特别助理

1430--1450

主讲方向:公募FOF成长路径解析

发言嘉宾:

  海富通基金总经理助理、产品与创新部总监

1450--1510

主讲方向:金融界“灵犀智投产品宣讲

发言嘉宾:

贾晓亮 金融界智能金融博士后研究员

第二单元 互动环节(主持人:仇霞 金融界网站基金频道主编)

话题一:公募FOF产品投资策略探讨

1520-1620

讨论方向:公募FOF产品投资策略类型、优缺点对比、策略评价标准、本土实践展望

参与嘉宾:

杨致远   华安基金组合投资部FOF拟任基金经理

刘凌云   上投摩根基金客户组合策略总监

周珞晏   国泰基金FOF业务负责人

    浦银安盛基金FOF投资部总监

     农银汇理拟任FOF基金经理

话题二:公募FOF产品发展趋势展望

1630-1730

讨论方向:当前公募FOF产品持有人结构、监管政策、国外发展趋势解析、国内发展趋势展望、对公募及资管行业的意义

参与嘉宾:

     建信基金资产配置及量化投资部总经理

     汇添富基金资产配置中心负责人

     交银施罗德基金多元资产管理助理总监/基金经理

     中欧基金资产配置部负责人

     长信基金FOF投资部负责人

1730

研讨会结束 嘉宾合影

金融界联合39家公募共同举办

我为公募FOF建言献策