创金合信量化发现灵活配置混合A基金最新净值跌幅达1.87％

　　基金09月25日讯 创金合信量化发现灵活配置混合型证券投资基金（简称：创金合信量化发现灵活配置混合A，代码003241）09月24日净值下跌1.87%，引起投资者关注。当前基金单位净值为1.2905元，累计净值为1.2905元。

　　创金合信量化发现灵活配置混合A基金成立以来收益29.05%，今年以来收益36.95%，近一月收益-4.00%，近一年收益41.63%，近三年收益35.13%。

　　本基金成立以来分红0次，累计分红金额0亿元。目前该基金开放申购。

　　基金经理为董梁，自2019年07月05日管理该基金，任职期内收益49.73%。

　　最新基金定期报告显示，该基金重仓持有凯莱英（持仓比例1.21%）、贝达药业（持仓比例1.12%）、辽宁成大（持仓比例1.03%）、启明星辰（持仓比例1.00%）、万孚生物（持仓比例0.99%）、益丰药房（持仓比例0.98%）、吉比特（持仓比例0.97%）、高德红外（持仓比例0.96%）、水晶光电（持仓比例0.96%）、南洋股份（持仓比例0.91%）。

　　报告期内基金投资策略和运作分析

　　上半年市场板块间分化明显，小市值股票更受青睐。其中创业板指数上涨35.60%,代表蓝筹股票的上证50指数跌幅为-3.95%,沪深300指数涨幅1.64%,代表中小市值股票的中证500和中证1000指数涨幅分别为11.33%,13.52%。中证500指数成分股中,按中信一级行业分类统计,医药行业涨幅65%位列第一,商贸零售涨幅56%紧随其后。食品饮料、计算机、国防军工、农林牧渔涨幅均超过30%。煤炭、银行、有色金属、消费者服务、石油石化以及交通运输表现不佳，跌幅均超过10%。从风格来看，动量因子表现较佳，估值及流动性因子表现较差。

　　报告期内模型运行平稳，我们坚持以自下而上选股为主进行量化投资，严格控制各个维度上的风险暴露，在此基础上追求超额收益。

　　报告期内基金的业绩表现

　　截至报告期末创金合信量化发现混合A基金份额净值为1.1194元，本报告期内，该类基金份额净值增长率为18.79%，同期业绩比较基准收益率为9.34%；截至报告期末创金合信量化发现混合C基金份额净值为1.0853元，本报告期内，该类基金份额净值增长率为18.31%，同期业绩比较基准收益率为9.34%。

　　管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

　　目前市场流动性充裕、利率水平维持低位，国内经济活动正在逐步复苏，中美贸易摩擦被市场消化，市场情绪回暖，我们对后市比较乐观。

　　上半年工业生产及消费均受到疫情较大程度的影响,尤其是严控人员流动给消费和服务业带来压力，但国内逆周期政策及时落地，保障了金融市场与实体经济流动性。由于海外疫情尚未达到拐点，全球产业链承压会给出口相关产业带来压力，如制造业、外贸行业等等，全球联动性较高的行业受影响时长也会更久，例如传媒、休闲服务和航空等。融资环境改善偏慢，企业债务违约比例依然偏高，个股选择的风险在增加。（点击查看更多基金异动）