编者按：中央金融工作会议要求金融系统“坚持诚实守信、以义取利、稳健审慎、守正创新、依法合规”。

本系列研究基于监管部门公开披露的监管和行政处罚通报信息，分批透视各类金融机构的年度合规情况。本篇为独立基金销售机构篇。

独立基金销售机构是专业从事公募基金及私募证券投资基金销售业务的机构，目前已成为基金销售的一股重要力量。

根据处罚公告日不完全统计，2023年独立基金销售机构收到金融监管部门9张罚单，涉及8家机构。其中，好买基金罚单数量居前，蚂蚁基金销售被罚款金额较大，同花顺基金因旗下部分产品存在宣传预期收益的行为被监管部门出具警示函。

图1：独立基金销售机构2023年收到的罚单数量

好买基金：违规被出具警示函

上海好买基金销售有限公司（以下简称“好买基金”）是好买财富（834418.NQ）的全资子公司。2023年11月，好买财富公告好买基金收到上海证监局行政监管措施决定书。

图2：好买基金收到上海证监局行政监管措施决定书

《中国证券监督管理委员会上海监督局行政监管措施决定书》显示，上海好买基金销售有限公司在基金销售业务开展过程中存在以下问题：公司业务、从业人员、经营场所的独立性不足，与公司股东和关联方存在一定混同；公司有部分基金营销活动未实现集中统一管理，对互联网开展的基金营销活动实施留痕和监控不到位；公司有部分从事销售信息管理平台运营维护的人员及基金销售相关部门管理人员未取得基金从业资格。

根据《销售办法》第五十三条的规定，中国证券监督管理委员会上海监督局对上海好买基金销售有限公司采取出具警示函的行政监管措施。

公开资料显示，好买基金2023年还存在其他违规行为。

2023年3月，好买基金重庆分公司被重庆证监局采取出具警示函措施。好买基金重庆分公司存在以下问题：2021年5月至2021年8月期间取得基金从业资格的员工不足5人，且未在5个工作日内向重庆监管局报告，也未在30个工作日内将人员调整至规定要求；对私募基金产品所使用的评级规则中未包含私募基金产品投资集中度因素；未通过专门的技术系统对员工使用微信开展基金营销宣传活动进行统一管理，实施留痕和监控。

图3：好买基金重庆分公司被出具警示函

根据好买财富2023年半年报披露，好买基金2023年上半年实现营收3.19亿元、净利润0.28亿元。

蚂蚁基金销售：被罚款7368万

蚂蚁(杭州)基金销售有限公司(以下简称“蚂蚁基金销售”)2023年被罚款金额较大。

2023年7月披露的《中国证监会浙江监管局行政处罚决定书（蚂蚁基金销售、林思思）》显示，经查明，蚂蚁基金销售存在以下违法事实: 一、违反代销基金产品准入、宣传、档案管理有关规定。二、违反基金销售机构人员管理、内部控制有关规定。

蚂蚁基金销售上述行为反映出公司在开展基金销售业务过程中，未能恪尽职守，未履行诚实信用、谨慎勤勉的义务，违反了《证券投资基金法》《公开募集证券投资基金销售机构监督管理办法》有关规定。

图4：浙江证监局行政处罚决定书（蚂蚁基金销售、林思思）

浙江证监局决定对蚂蚁(杭州)基金销售有限公司给予警告，并处以7368万元罚款。

根据中国基金业协会披露的2023年第三季度基金销售机构公募基金销售保有规模，蚂蚁（杭州）基金销售有限公司股票+混合公募基金保有规模为5069亿元，仅次于招商银行位居行业第二；非货币市场公募基金保有规模为12541亿元，位居行业首位。

同花顺基金：部分产品存在宣传预期收益的行为

另一家头部独立基金销售机构浙江同花顺基金销售有限公司（以下简称“同花顺基金”）2023年也存在违规行为。

浙江证监局发现公司旗下部分产品存在宣传预期收益的行为，违反了《公开募集证券投资基金销售机构监督管理办法》（证监会令第175号，以下简称《销售办法》）第二十四条第三项的规定。

图5：同花顺基金被出具警示函

根据《销售办法》第五十三条的规定， 浙江证监局决定对公司采取出具警示函的行政监管措施，并记入证券期货市场诚信档案。

根据A股上市公司同花顺的财报披露，2023年上半年同花顺来自基金销售及其他交易手续费收入约为1.77亿元，同比增长0.43%。

随着移动互联网蓬勃发展，独立基金销售机构在公募基金发行销售市场的地位日益提升，成为链接公募基金管理机构与基金投资者的重要桥梁。金融监管部门对相关机构严格监管旨在促进相关机构提升合规水平，从而更有力的保护投资者权益、推动基金销售乃至整个基金行业高质量健康发展。